Share
Si está buscando fondos para su negocio, la respuesta puede estar en un ángel..
No, no estamos hablando de intervención divina. Los inversores Angel son personas adineradas que invierten en pequeñas empresas, esperando que uno de ellos se convierta en el próximo Google o Facebook. Si puede atraer uno, pueden proporcionar una inyección de efectivo muy necesaria para su empresa..
En los tutoriales anteriores de esta serie de ocho partes sobre Financiación de una empresa, analizamos la financiación de una empresa aprovechando sus propios recursos, prestando dinero y preguntando a la multitud..
Ahora es el momento de empezar a mirar la ruta de la equidad. Todas estas opciones funcionan de la misma manera básica: usted recibe dinero en efectivo de un inversionista y, a cambio, le otorga a ese inversionista una participación de capital (propiedad) en su negocio. Pero hay diferencias significativas en la forma en que funcionan en la práctica, por lo que vamos a ver cada uno en detalle, comenzando con la inversión ángel..
El objetivo de este tutorial es darle una idea clara de cómo funciona la inversión ángel, y las ventajas y desventajas de este método de financiación de su negocio. También aprenderá cómo encontrar inversionistas ángeles, cómo lanzarles ofertas exitosamente y cómo trabajar con ellos después de obtener fondos..
Los "ángeles" son personas con dinero disponible para invertir en pequeñas empresas. A menudo, ellos mismos son empresarios exitosos que buscan invertir parte de su riqueza en empresas prometedoras..
Si asegura un inversionista ángel para su negocio, esto es lo que sucederá:
Como puedes ver, es una estrategia de alto riesgo desde el punto de vista del ángel. Si su negocio falla, podrían terminar perdiendo todo su dinero. Debido a que a menudo invierten en compañías jóvenes y no probadas, los ángeles pierden algunas de sus inversiones. Pero cuando funciona, los retornos pueden ser espectaculares. Su objetivo es obtener una ganancia lo suficientemente grande en los tratos exitosos para cancelar sus pérdidas en los impagos..
La inversión de ángeles a menudo se asocia con Silicon Valley, pero en realidad hay inversores ángeles en todo el país. El Informe Halo dice que solo el 20% está en California, y la región de más rápido crecimiento recientemente ha sido los Grandes Lagos. También hay inversores ángeles fuera de los Estados Unidos. El popular sitio AngelList cuenta con inversionistas ángeles en Irlanda, Singapur, Colombia, India y muchos otros países..
Los ángeles invierten principalmente en pequeñas empresas con grandes perspectivas de crecimiento, a menudo empresas tecnológicas, pero también en otros campos como la salud y la energía. Lo que es importante para un inversionista ángel no es tanto en qué industria está, sino cuáles son sus perspectivas de crecimiento..
Si su negocio tiene un alto potencial, pero la financiación es limitada, los inversores ángeles pueden proporcionar el combustible para un crecimiento espectacular. Estas son algunas de las ventajas de financiar su negocio a través de inversores ángel..
Los ángeles a menudo intervienen donde otros inversores temen pisar. Están buscando "entrar en la planta baja" con los negocios exitosos del mañana y se sienten cómodos asumiendo riesgos que otros inversionistas podrían no querer.
Mike Markkula, por ejemplo, invirtió $ 250,000 en Apple Computer en 1977, cuando la compañía tenía menos de un año y solo había vendido un par de cientos de computadoras. Otras rutas de financiamiento no habrían estado disponibles para una empresa tan joven. A cambio de su dinero, Markkula obtuvo la propiedad de un tercio de la compañía y se convirtió en su tercer empleado..
Por lo tanto, una de las principales ventajas de los ángeles es que es posible que pueda obtener fondos de ellos cuando los bancos, el capital de riesgo y las empresas de capital privado no lo contacten..
Los bancos y las empresas de inversión a menudo tienen criterios muy estrictos sobre la cantidad de fondos que proporcionarán, qué tan grande debe ser una empresa, etc. Los inversionistas ángeles a menudo son más flexibles, invirtiendo desde unos pocos miles de dólares hasta unos pocos millones. Esto significa que la inversión ángel puede ser una opción viable para una amplia gama de empresas, desde empresas muy pequeñas hasta empresas con ambiciones mucho más grandes..
Mike Markkula no solo trajo dinero a Apple. También proporcionó experiencia comercial y ayudó a la compañía a obtener fondos de crédito y capital de riesgo. El cofundador Steve Wozniak dijo que Markkula era más responsable del éxito inicial de Apple que él mismo o Steve Jobs.
Muchos inversores ángeles desempeñan un papel similar, basándose en su propia experiencia para ayudar a las empresas en las que invierten a tener éxito. A menudo tienen una amplia red de contactos, que pueden ayudarlo a obtener nuevos clientes o socios..
La investigación realizada por la Harvard Business School encontró que las empresas financiadas por inversores ángeles tenían tasas de supervivencia más altas, un crecimiento más rápido y eran más capaces de lograr una recaudación de fondos adicional que otras empresas.
Por supuesto, no todas las inversiones ángel funcionan. Pero el dinero y la experiencia proporcionada por los inversionistas ángeles ciertamente pueden ayudar a las compañías a sobrevivir los primeros años y lograr el crecimiento al que aspiran..
Los inversores ángeles obtuvieron su nombre de las producciones de Broadway a principios del siglo XX, cuando era difícil conseguir dinero para nuevas obras, y los empresarios adinerados que aportaban los fondos parecían ángeles..
Los ángeles todavía pueden tener esa aura para un negocio con problemas hoy en día, pero es importante tener en cuenta que, a pesar del nombre, no te están haciendo ningún favor. Son gente de negocios en busca de ganancias. Aquí hay algunas desventajas de trabajar con ángeles.
Los ángeles asumen grandes riesgos y buscan grandes retornos, algo así como diez veces su inversión original. Eso no es porque sean codiciosos: es porque muchas de las empresas en las que invierten no van a ofrecer ningún tipo de retorno, por lo que deben destacarse por las exitosas..
Entonces, si desea encontrar un inversionista ángel, necesita tener un negocio que pueda generar un crecimiento explosivo con la financiación adecuada. Y luego tienes que generar ese crecimiento, de lo contrario, puedes esperar que te presiones mucho..
Cuando se alcanza el acuerdo, el inversionista ángel se convierte en propietario parcial de su negocio. Eso significa que él o ella también tendrán una opinión sobre cómo se ejecuta. Los detalles de lo que el ángel puede y no puede hacer se detallarán en su acuerdo, pero espere perder al menos algo de control de su propia empresa y responder ante su inversor por algunas de sus decisiones estratégicas. También perderá una gran parte de las ganancias futuras. Si lo haces a lo grande, esa apuesta que le has dado al inversionista ángel podría valer mucho dinero..
Si bien el dinero que los inversionistas ángel proporcionan puede parecer una bendición para muchas pequeñas empresas, sus inversiones son pequeñas en comparación con algunas de las otras opciones que veremos en futuros tutoriales, como capital de riesgo y capital privado..
También suele ser un acuerdo de una sola vez. Es poco probable que un ángel quiera seguir invirtiendo dinero en el negocio, a menos que pueda mostrar una gran rentabilidad. Por lo general, debe hacer un buen uso de los fondos iniciales, ya que no habrá más recursos cuando se agoten..
Si crees que podrías querer trabajar con un inversionista ángel, el primer paso es encontrar uno. Existen varias plataformas web que apuntan a conectar compañías con inversionistas, por ejemplo, AngelList, SeedInvest, FundersClub y DreamFunded..
Pero a pesar de esto, el Informe Halo dice que en tres cuartas partes de los acuerdos de inversión ángel, el inversionista y la compañía tienen su sede en el mismo estado. Entonces, además de buscar en la web, también vale la pena buscar localmente..
Muchos estados y ciudades tienen sus propias "redes" locales de inversores ángeles, por ejemplo, ARCHAngels en Ohio, The Angels 'Forum en Silicon Valley y New York Angels en sí, lo han adivinado, New York. La Asociación Angel Capital tiene una lista útil de redes locales..
También puede encontrar un "ángel" que no se llame a sí mismo un ángel y que no sea parte de una red o que no aparezca en los directorios. Busque personas de negocios locales prominentes en su campo, asista a conferencias de la industria, únase a su Cámara de Comercio local y comience a establecer contactos con personas que puedan tener los fondos y la experiencia que está buscando..
Hacer un lanzamiento exitoso a un inversionista ángel consiste en saber lo que están buscando. Esto debe hacerse de forma individual, observando los acuerdos que han hecho en el pasado e investigando todo lo que han dicho o escrito sobre las empresas en las que les gusta invertir. Pero aquí hay algunas pautas generales..
Lo primero que buscan los ángeles es tener fuertes perspectivas de crecimiento. Pero no estire su plan de negocios para proporcionar el rendimiento en diez veces que cree que ellos quieren. Sus pronósticos tienen que ser realistas y alcanzables. Los inversionistas Angel suelen ver cientos de planes de negocios de propietarios de compañías con esperanzas, y pueden reconocer fácilmente las estimaciones rellenadas. Demuestre exactamente cómo cree que puede hacer sus pronósticos e incluya los mejores y peores escenarios.
Más allá de las finanzas, los ángeles están buscando una idea convincente, claramente expresada. El concepto de Google fue tan persuasivo que el inversionista ángel Andy Bechtolsheim le escribió a sus fundadores un cheque por $ 100,000 antes de que hubieran terminado su presentación. Incluso si no es el próximo Google, debe tener un concepto que los inversionistas puedan comprender y expresarlo de una manera que demuestre su valor y su potencial a largo plazo. ¿Qué problema importante resuelve tu negocio??
También deberá mostrar a sus potenciales inversores una estrategia de salida. Los ángeles no están buscando un compromiso de por vida. Quieren invertir en su empresa durante cinco años, y luego salir con grandes ganancias que pueden dedicarse a otras empresas. Muéstrales claramente cómo pueden hacer eso.
Después del lanzamiento exitoso, no es el final: las cosas recién están comenzando. Ahora tendrás que trabajar con esa persona durante al menos los próximos años. Algunos inversionistas ángeles están “sin hacer nada”, mientras que otros quieren participar en el funcionamiento de los negocios en los que invierten. Es importante aclarar de antemano cuáles son los parámetros.
Eso significa leer cuidadosamente el acuerdo inicial para ver cuánto poder está renunciando y hablar con el inversionista ángel para tener una idea de cuánto planean involucrarse.
Tenga en cuenta que aunque no quiera perder el control de su propio negocio, los inversores ángeles a menudo pueden desempeñar un papel muy positivo. Por lo general, tienen experiencia y muchos han manejado sus propios negocios exitosos, por lo que pueden ayudarlo en todo, desde dirección estratégica hasta precios y mercadeo. A menudo tienen grandes libretas de direcciones llenas de contactos útiles que pueden ayudarlo a hacer avanzar su negocio. Y tienen su propio dinero en la línea, así que ten un gran interés en tu éxito. Entonces, aunque querrá mantener el control final, no sea demasiado resistente a sus intentos de involucrarse.
Así que ahora sabes lo que es un inversionista ángel, cómo encontrar uno y hacer un lanzamiento exitoso, y cómo trabajar con uno exitosamente. También has visto los pros y los contras de tratar con los ángeles, por lo que estás en una mejor posición para saber si es lo correcto para tu negocio..
El siguiente paso, si decide seguir este camino, es comenzar a buscar inversores ángeles en su área, determinar qué tipo de inversión necesita y obtener su opinión..
Si ha decidido que un inversionista ángel no es para usted, entonces permanezca atento a los tutoriales restantes de esta serie sobre Financiación de una empresa. Tenemos tres opciones más que considerar: capital de riesgo, capital privado y OPI..
Crédito gráfico: Angel diseñado por Luis Prado del Proyecto Noun..
Accentsconagua